包括基石投资者在内，亚腾美国酒店信托将筹集4亿9800万美元（6亿7800万新元）。信托昨天发布文告指出，这是本地市场第一只纯粹专注于美国市场的酒店信托，旗下共有38个凯悦品牌酒店，总估值7亿1920万美元。
新加坡交易所迎来去年7月以来的首个主板首次公开售股（IPO）。亚腾美国酒店信托（ARA US Hospitality Trust）以每单位0.88美元（约1.20新元）的价格，发行3亿7978万单位，其中5114万单位供公众认购。
包括基石投资者在内，信托将筹集4亿9800万美元（6亿7800万新元）。
这也是2017年11月以来融资规模最大的本地IPO，亚腾资产管理公司（ARA Asset Management）是保荐机构。
信托昨天发布文告指出，这是本地市场第一只纯粹专注于美国市场的酒店信托，旗下共有38个凯悦（Hyatt）品牌酒店，总估值7亿1920万美元。
这包括27家凯悦嘉轩（Hyatt Place） 高档精选服务（select service） 酒店，其余11家是凯悦嘉寓（Hyatt House）公寓式酒店，共有4950套客房，地点分布在美国21个州。
根据发售价计算，2019预估年的派发收益率预计是8.0％，2020预估年的派发收益率增长预计是2.1％。
信托也获得六名基石投资者承诺投资1亿1650万美元，他们是海逸控股主席唐逸刚和妻子陈怀丹、新加坡银行、星展银行、瑞士信贷、大华银行和ICH资本。
亚腾（美国酒店）管理有限公司总裁李镇镕在昨天的记者会上说：“高档精选服务酒店过去几年增长快，超越了其他酒店领域。”
信托旗下的酒店表现优于美国平均水平，例如2018年的入住率达77％，全国平均是66％；客房平均收入（RevPAR）为94美元，全国平均是86美元。
根据研究机构STR和世邦魏理仕（CBRE）的报告，2013年至2018年期间，美国精选服务酒店的客房平均收入每年复合增长4.6％，高于提供全套服务（full service）酒店的3.4％。
报告预计，2019年至2022年，精选服务酒店的每年增长为2％，高于全套服务酒店的1.3％。
精选服务酒店
一般不包括餐馆和宴会厅
精选服务酒店一般不包括餐馆和宴会厅。
李镇镕解释说，客房的利润率可高达75％至80％，而餐饮的利润率只有20％。当酒店不包括这些设施时，成本便比较灵活，可根据客房的需求来调整人力成本。
他还指出，精选服务酒店专门满足商业旅客以及中层阶级家庭的需求。这类商业旅客主要是公司的中层经理，如销售经理或技术支持员工，在经济下行的时期，他们仍然需要出差。
信托的酒店组合过去三个财年的平均营运利润率保持在40％。
38家酒店当中36家的地段属于永久地契，另外两个地契还剩约50年。自2015年，已有30家酒店进行了翻新，耗资5520万美元。信托今年计划投资1470万美元来翻新剩余的酒店。
以所处地点来看，过半的酒店客房位于美国南部和西部，超过三成位于高经济增长的东北部。
和其他挂牌的信托不同，亚腾美国酒店信托的保荐机构不参与发展酒店。李镇镕表示，信托下来会继续在公开市场或私下交易收购酒店投资组合，仍然聚焦高档精选服务酒店。
信托的公开认购昨天上午9时开始，于5月7日（星期二）中午12时截止， 股票预计于5月9日下午2时开始交易。
除了亚腾美国酒店信托，下来还有几个美国信托预计在本地挂牌。
酒店信托Eagle Hospitality Trust日前提交初步售股计划书，将在新交所主板上市，预期每单位售价0.80美元至0.81美元。
美国房地产投资公司KBS Realty Advisors则计划于6月在本地推出第二个REIT。
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